eprintid: 62595
rev_number: 10
eprint_status: archive
userid: 12243
dir: disk0/00/06/25/95
datestamp: 2023-12-29 03:29:31
lastmod: 2023-12-29 03:29:31
status_changed: 2023-12-29 03:29:31
type: thesis
metadata_visibility: show
contact_email: muchti.nurhidaya@uin-suka.ac.id
creators_name: Saskia Ayu Gunawan, NIM: 16610034
title: PENGUKURAN VALUE AT RISK MENGGUNAKAN PROSEDUR VOLATILITY UPDATING HULL AND WHITE BERDASARKAN GENERALIZED AUTOREGRESSIVE CONDITIONAL HETEROSCEDASTICITY IN MEAN (GARCH–M) (Studi Kasus: Penutupan Harga Saham Bulanan ISSI Periode 1 Januari 2012 – 31 Desember 2019)
ispublished: pub
subjects: Matematika
divisions: jur_mat
full_text_status: restricted
keywords: Return, GARCH, Hull, White, Volatilitas Value at Risk (VaR)
note: Pembimbing: M. Farhan Qudratullah, S.Si., M.Si.
abstract: Risiko dalam sebuah perhitungan adalah besarnya penyimpangan antara tingkat pembelian yang diharapkan dengan tingkat pengembalian sebenarnya. Salah satu alat untuk mengukur risiko adalah Value at Risk (VaR). VaR adalah pengukuran kemungkinan kerugian terburuk dalam kondisi pasar yang normal dengan probabilitas tertentu dan batas batas tertentu. Pada data keuangan seperti return saham, sering terjadi data tidak berdistribusi normal dan heterokedasitas Oleh karena itu, perlu dilakukan pemodelan volatilitas dengan proses updating Hull and white setelah itu di lakukan pengukuran value at Risk menggunakan GARCH jika data tidak berdistribusi normal dan heterokedasitas. Pada penelitian ini menggunakan data indeks harga saham ISSI bulanan pada periode 1 Januari 2015 – 31 Desember 2019. Dari hasil penelitian, disimpulkan bahwa perkiraan VaR pada tingkat kepercayaan 95% adalah sebesar -0.04418332. Artinya, dengan tingkat kepercayaan 95%, kerugian yang mungkin terjadi pada satu hari ke depan tidak akan melebihi -0.04418332 atau 4,4 % dari nilai portofolio saham yang dipegang.
date: 2023-08-10
date_type: published
pages: 147
institution: UIN SUNAN KALIJAGA YOGYAKARTA
department: FAKULTAS SAINS DAN TEKNOLOGI
thesis_type: skripsi
thesis_name: other
citation:   Saskia Ayu Gunawan, NIM: 16610034  (2023) PENGUKURAN VALUE AT RISK MENGGUNAKAN PROSEDUR VOLATILITY UPDATING HULL AND WHITE BERDASARKAN GENERALIZED AUTOREGRESSIVE CONDITIONAL HETEROSCEDASTICITY IN MEAN (GARCH–M) (Studi Kasus: Penutupan Harga Saham Bulanan ISSI Periode 1 Januari 2012 – 31 Desember 2019).  Skripsi thesis, UIN SUNAN KALIJAGA YOGYAKARTA.   
document_url: https://digilib.uin-suka.ac.id/id/eprint/62595/1/16610034_BAB-I_IV-atau-V_DAFTAR-PUSTAKA.pdf
document_url: https://digilib.uin-suka.ac.id/id/eprint/62595/2/16610034_BAB-II_sampai_SEBELUM-BAB-TERAKHIR.pdf