Institutional Repository UIN Sunan Kalijaga YogyakartaKLASTERING TIME SERIES K-MEDOIDS UNTUK PEMBENTUKAN PORTOFOLIO ROBUST (STUDI KASUS: SAHAM YANG TERDAFTAR DI JAKARTA ISLAMIC INDEX 70 (JII 70) PERIODE 2019 – 2024)NIM.: 21106010065Nadhifa Nur FatimahauthorPortofolio Mean-Variance (MV) adalah portofolio yang didasarkan atas pendekatan Markowitz, dengan tujuan memaksimalkan expected return (mean) dan meminimumkan ketidakpastian atau risiko (variansi) untuk memilih serta menyusun portofolio optimal. Portofolio optimal model MV sangat sensitif terhadap keberadaan outlier. Untuk mengatasi kelemahan tersebut, digunakan estimasi robust untuk vektor mean dan matriks kovariansinya. Data penelitian ini menggunakan saham yang terdaftar di Jakarta Islamic Index 70 (JII 70) periode 2019 – 2024. Pada tahap awal digunakan teknik clustering time series K-Medoids dengan jarak Dynamic Time Warping (DTW) untuk efisiensi waktu serta biaya manajemen portofolio. Hasil analisis menunjukkan bahwa terbentuk dua cluster, di mana cluster pertama direpresentasikan oleh ADRO.JK, ITMG.JK, dan SIDO.JK, sedangkan pada cluster kedua direpresentasikan oleh saham TPIA.JK, ISAT.JK, dan ANTM.JK. Keenam saham representasi tersebut dibentuk portofolio MV robust estimasi S dan Fast Minimum Covariance Determinant (FMCD). Berdasarkan nilai Sharpe Ratio, hasil analisis kinerja saham menunjukkan bahwa kinerja portofolio MV robust FMCD mengungguli kinerja portofolio MV robust S. Kata kunci: Klastering Time Series, K-Medoids, Portofolio Mean-Variance, Estimasi Robust, Kinerja PortofolioMatematika2026-02-10UIN SUNAN KALIJAGA YOGYAKARTA;FAKULTAS SAINS DAN TEKNOLOGIThesis

For work being deposited by its own author: In self-archiving this collection of files and associated bibliographic metadata, I grant Institutional Repository UIN Sunan Kalijaga Yogyakarta the right to store them and to make them permanently available publicly for free on-line. I declare that this material is my own intellectual property and I understand that Institutional Repository UIN Sunan Kalijaga Yogyakarta does not assume any responsibility if there is any breach of copyright in distributing these files or metadata. (All authors are urged to prominently assert their copyright on the title page of their work.)

For work being deposited by someone other than its author: I hereby declare that the collection of files and associated bibliographic metadata that I am archiving at Institutional Repository UIN Sunan Kalijaga Yogyakarta) is in the public domain. If this is not the case, I accept full responsibility for any breach of copyright that distributing these files or metadata may entail.

Clicking on the deposit button indicates your agreement to these terms.