PEMBENTUKAN PORTOFOLIO MARKOWITZ DENGAN METODE TWO FUND THEOREM STUDI KASUS : HARGA PENUTUPAN SAHAM JAKARTA ISLAMIC INDEKS (JII) (PERIODE 1 JANUARI 2013 – 31 MEI 2015)

KASIH WARJITo, NIM.09610036 (2015) PEMBENTUKAN PORTOFOLIO MARKOWITZ DENGAN METODE TWO FUND THEOREM STUDI KASUS : HARGA PENUTUPAN SAHAM JAKARTA ISLAMIC INDEKS (JII) (PERIODE 1 JANUARI 2013 – 31 MEI 2015). Skripsi thesis, UIN Sunan Kalijaga.

Preview	Text (PEMBENTUKAN PORTOFOLIO MARKOWITZ DENGAN METODE TWO FUND THEOREM STUDI KASUS : HARGA PENUTUPAN SAHAM JAKARTA ISLAMIC INDEKS (JII) (PERIODE 1 JANUARI 2013 – 31 MEI 2015)) BAB I, VI, DAFTAR PUSTAKA.pdf - Published Version Download (5MB) | Preview
	Text (PEMBENTUKAN PORTOFOLIO MARKOWITZ DENGAN METODE TWO FUND THEOREM STUDI KASUS : HARGA PENUTUPAN SAHAM JAKARTA ISLAMIC INDEKS (JII) (PERIODE 1 JANUARI 2013 – 31 MEI 2015)) BAB II, III, IV, V.pdf - Published Version Restricted to Registered users only Download (2MB)

Abstract

Investasi merupakan penanaman modal yang dilakukan dengan tujuan memperoleh keuntungan dimasa mendatang. Investasi pasar modal bersifat high return high risk, salah satu cara untuk mengurangi resiko adalah dengan membentuk portofolio Markowitz. Ada beberapa metode yang dapat digunakan untuk membentuk portofolio Markowitz yaitu metode mean-variance, metode Value at Risk (VaR), Capital Asset Pricing Model (CAPM), dan metode Two-Fund Theorem. Penelitian ini membahas pembentukan portofolio Markowitz dengan metode Two Fund Theorem. Metode ini dapat memberikan hasil pembobotan yang beragam sesuai dengan nilai kostanta alpha ( ) nilai koefisien yang digunakan sehingga ada banyak pilihan bagi investor untuk memilih portofolio seperti apa yang akan dipilih. Pembentukan portofolio Markowitz dengan metode Two Fund Theorem terhadap 8 saham yang dipilih dari JII yaitu AALI, AKRA, BSDE, ICBP, INDF, KLBF, LPKR, dan UNVR periode 1 Januari 2013–31 Mei 2015. Dari hasil perhitungan diperoleh satu portofolio terbaik yaitu dengan proporsi saham AALI 20,08%, AKRA 12,72%, BSDE 0,17%, ICBP 17,18%, INDF 18,28%, KLBF 16,79%, LPKR 1,90%, UNVR 12,89% dengan nilai mean return 0,0083% ; standar deviasi 0,0169% dan indeks Sharpe 0,79. Kata Kunci : Portofolio, Model Markowitz, Two-Fund Theorem.

Share this knowledge with your friends :

Actions (login required)

View Item