PERBANDINGAN PORTOFOLIO MEAN VARIANCE (MV) DAN MEANVARIANCE SKEWNESS KURTOSIS (MVSK) (Studi Kasus: Penutupan Harga Saham Syariah yang tergabung dalam ISSIPeriode 1 Februari 2023 sampai 31 Januari 2025)

Navita Indi Alifia Zarifah, NIM.: 21106010021 (2025) PERBANDINGAN PORTOFOLIO MEAN VARIANCE (MV) DAN MEANVARIANCE SKEWNESS KURTOSIS (MVSK) (Studi Kasus: Penutupan Harga Saham Syariah yang tergabung dalam ISSIPeriode 1 Februari 2023 sampai 31 Januari 2025). Skripsi thesis, UIN SUNAN KALIJAGA YOGYAKARTA.

Preview	Text (PERBANDINGAN PORTOFOLIO MEAN VARIANCE (MV) DAN MEANVARIANCE SKEWNESS KURTOSIS (MVSK) (Studi Kasus: Penutupan Harga Saham Syariah yang tergabung dalam ISSIPeriode 1 Februari 2023 sampai 31 Januari 2025)) 21106010021_BAB-I_IV-atau-V_DAFTAR-PUSTAKA.pdf - Published Version Download (2MB) | Preview
	Text (PERBANDINGAN PORTOFOLIO MEAN VARIANCE (MV) DAN MEANVARIANCE SKEWNESS KURTOSIS (MVSK) (Studi Kasus: Penutupan Harga Saham Syariah yang tergabung dalam ISSIPeriode 1 Februari 2023 sampai 31 Januari 2025)) 21106010021_BAB-II_sampai_SEBELUM-BAB-TERAKHIR.pdf Restricted to Registered users only Download (4MB) | Request a copy

Abstract

Pasar modal merupakan sarana penting dalam mendukung pertumbuhan ekonomi melalui penghimpunan dana jangka panjang dan penyediaan alternatif investasi yang beragam, termasuk investasi berbasis prinsip Syariah. Indeks Saham Syariah Indonesia (ISSI) merepresentasikan saham-saham yang memenuhi kriteria keuangan dan prinsip-prinsip ekonomi Islam. Dalam praktik investasi saham Syariah, diversifikasi portofolio menjadi strategi yang esensial untuk meminimalkan risiko dan mengoptimalkan return. Penelitian ini bertujuan untuk membandingkan kinerja portofolio menggunakan dua pendekatan, yaitu model Mean Variance (MV) dan Mean Variance Skewness Kurtosis (MVSK), dengan studi pada saham terdaftar di ISSI dalam periode 1 Februari 2023 hingga 31 Januari 2025. Model MV mempertimbangkan dua momen distribusi return, yaitu rata-rata dan variansi, sedangkan model MVSK meggunakan empat momen dengan dua momen pertama sama seperti momen pada MV dan menambahkan dua momen tambahan yaitu skewness dan kurtosis untuk mencerminkan karakteristik distribusi return yang lebih realistis. Evaluasi kinerja kedua model dilakukan dengan menggunakan rasio Sharpe guna mengukur efisiensi portofolio dalam menghasilkan return per unit risiko. Dalam penelitian ini menunjukkan hasil bahwa untuk data Saham yang digunakan, portofolio terbaik yang diperoleh adalah portofolio Mean Variance (MV) dengan nilai rasio sharpe yang lebih tinggi sebesar 4.7343% dengan memasukkan nilai koefisien pembobot return s=6 dan koefisien pembobot risiko t= 5.

Share this knowledge with your friends :

Actions (login required)

View Item