ANALISIS PEMILIHAN PORTOFOLIO OPTIMAL DENGAN MEAN VARIANCE, MEAN ABSOLUTE DEVIATION, DAN DOWNSIDE DEVIATION (Studi kasus: Indeks harga saham JII periode 1 Januari 2014 sampai 29 September 2016)

Eka Luthfiana Lathifah, NIM. 12610038 (2016) ANALISIS PEMILIHAN PORTOFOLIO OPTIMAL DENGAN MEAN VARIANCE, MEAN ABSOLUTE DEVIATION, DAN DOWNSIDE DEVIATION (Studi kasus: Indeks harga saham JII periode 1 Januari 2014 sampai 29 September 2016). Skripsi thesis, UIN SUNAN KALIJAGA YOGYAKARTA.

Preview	Text 12610038_BAB-I_IV-atau-V_DAFTAR-PUSTAKA.pdf - Published Version Download (2MB) | Preview
Preview	Text 12610038_BAB-II_sampai_SEBELUM-BAB-TERAKHIR.pdf - Published Version Download (2MB) | Preview

Abstract

12610038 Portofolio merupakan gabungan sekumpulan aset, baik berupa aset riil maupun aset financial yang dimiliki oleh investor. Masalah utama yang dihadapi oleh investor adalah tingginya nilai risiko asset, sehingga perlu dilakukan pembentukan portofolio. Portofolio dibentuk dengan rata-rata dan standard deviasi return saham berdasarkan adanya hubungan antara saham yang membentuk portofolio. Portofolio dikatakan efisien apabila portofolio tersebut ketika dibandingkan dengan portofolio lain memiliki ekspektasi return terbesar dengan nilai resiko terkecil. Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui, membandingkan, dan menganalisis pemilihan portofolio optimal dengan berbagai model yang dikembangkan dari model portofolio Markowitz. Perbandingan yang dianalisis antara lain nilai return, risiko dan kinerja portofolio dengan menggunakan indeks Sharpe. Model yang dipakai dalam portofolio optimal ini, antara lain Mean Variance (MV), Mean Absolute Deviation (MAD), Downside Deviation (DD). Data yang digunakan dalam penelitian tersebut berasal dari indeks harga saham JII periode 1 Januari 2014 sampai 29 September 2016. Hasil penelitian menjelaskan bahwa model portofolio yang memberikan return tertinggi adalah Mean Absolute Deviation yaitu sebesar 0.025893%, resiko terkecil adalah Downside Deviation yaitu sebesar 0.006958%, dan kinerja terbaik adalah Downside Deviation yaitu sebesar 1.782. Kata Kunci: Portofolio Optimal, Markowitz, Mean Variance, Mean Absolute Deviation, Downside Deviation.

Share this knowledge with your friends :

Actions (login required)

View Item